Wetsvoorstel “Verbeterde premieregeling” aangenomen

Op 14 juni heeft de Eerste Kamer het wetsvoorstel verbeterde premieregelingen aangenomen. Wat betekent dat voor uw werknemers met een beschikbare premieregeling?

Zwakke punten in beschikbare premieregeling

Beschikbare premieregelingen worden meestal uitgevoerd door een verzekeraar of premie pensioeninstelling (PPI).  De regelingen zoals we die nu kennen hebben een aantal zwakke punten:

• Life cycle tot pensioendatum:

Tot de pensioendatum wordt het pensioenkapitaal belegd, maar die beleggingen worden afgebouwd (en dus ook de kans op rendement) naarmate de pensioendatum nadert.

• Geen belegging vanaf de pensioendatum:

Het pensioenkapitaal wordt na ingang van het pensioen niet meer belegd, er is immers sprake van een gegarandeerde uitkering.

• Impact lage marktrente:

De lage marktrente anno 2016 levert een (gegarandeerd) laag pensioen op. In veel gevallen leidt dat tot een pensioenuitkering die (fors) lager uitvalt dan waarop gerekend was. 

Verbeterpunten in beschikbare premieregeling

De nieuwe wetgeving brengt een aantal verbeterpunten aan:

• Meer belegging tot pensioendatum:

Er vindt een beperktere afbouw van de beleggingen (life cycle) tot de pensioendatum plaats.  Met andere woorden, van het pensioenkapitaal blijft tot de pensioendatum meer belegd.

• Ook belegging na pensioendatum:

In plaats van het vastklikken op de (lage) marktrente mag het pensioenkapitaal ook na ingang (deels) belegd blijven.

Uit onderzoek blijkt dat het totale pensioen (bij pensioenfondsen) als volgt wordt gevormd:

• 20 % is het resultaat van de ingelegde premies;
• 40 % is het resultaat van het rendement tot pensioendatum;
• 40 % is het resultaat van het rendement vanaf de pensioendatum.

Met de genoemde verbeterpunten beoogt de nieuwe wetgeving hierop beter aan te sluiten.

Opties voor de werknemer

We vatten het “kort door de (pensioen)bocht” voor u samen. Werknemers met een beschikbare premieregeling hebben voortaan  bij pensionering de  volgende opties:

A   Een (laag) gegarandeerd pensioen zoals we dat al kennen

B   Een (ongeveer gelijk) “belegd” pensioen, met kans op indexatie naarmate de belegging rendeert                       (NB: ook een risico op daling)

C   Een (hoger) “belegd” pensioen, met het risico op daling als de belegging minder rendeert dan verwacht.

Nog even wachten

De nieuwe regels gaan binnenkort in. Maar er geldt een overgangstermijn en daarnaast moeten aanbieders hun producten nog aanpassen. Hebt u een werknemer die pensioneert? Informeer dan naar de mogelijkheden en neem met ons contact op.

Tip: een Algemeen Pensioenfonds (APF) kan nu al inspelen op de genoemde verbeterpunten. Klik hier voor meer informatie over Algemeen Pensioenfonds (APF).