DGA Pensioenpolis

Bij pensioenopbouw in eigen beheer, komt de situatie nog wel eens voor dat de pensioenaanspraken deels in eigen beheer en deels verzekerd zijn. Wat zijn de aandachtspunten in deze situatie.

Jaarlijkse pensioenberekening

Voor de jaarlijkse pensioenberekening is van belang dat op een juiste wijze rekening gehouden wordt met de extern afgesloten pensioenpolissen. Let op: het gaat om polissen met oude pensioenclausule (voor 2008) of een Loonbelastingclausule. Vaak is een kapitaal op pensioendatum verzekerd. Eigen beheer is de overkoepelende toezegging onder inbouw van de polis. Dekkingspolissen hoeven niet ingebouwd te worden. Dit is een bezitting van de BV.

Wordt het verzekerd kapitaal van de polis, inclusief eventueel winstrecht, ingebouwd in de jaarlijkse pensioenberekening, dan rekent de pensioensoftware op basis van het kapitaal een te bereiken ouderdomspensioen en nabestaandenpensioen uit, die vervolgens tijdsevenredig wordt opgebouwd tijdens de eigen beheer opbouw. De hoogte van de uitkering wordt bepaald met een rekenrente van 4%!, aangezien fiscaal met deze rekenrente gewaardeerd moet worden.

Hierdoor geeft de inbouw van het verzekerd kapitaal een vertekend beeld. De in de pensioenberekening gepresenteerde hoogte van de uitkering, kan tegen het licht van de huidige lage marktrente niet worden aangekocht. Ook heeft deze “hoge” uitkering van de polis invloed op de waardering van de verplichting in eigen beheer.

In een dergelijke situatie is het zuiverder om een pensioenberekening op te stellen zonder inbouw. Op de berekende verplichting wordt in mindering gebracht de waarde per balansdatum van de polis. Deze waarde kan jaarlijks worden opgevraagd bij de verzekeraar.

Tussentijds polis terughalen naar eigen beheer

Wij krijgen regelmatig vragen over de mogelijkheid om een polis bij een verzekeraar tussentijds terug te halen naar eigen beheer. Van belang is dan in eerste instantie wanneer de polis is afgesloten. Voor polissen afgesloten voor 2008, is bij invoering van de Pensioenwet in 2008 een keuze gevraagd, om de polis wel of niet onder de Pensioenwet te laten vallen. Alleen als er niet is gekozen voor de Pensioenwet is het terughalen van de polis naar eigen beheer mogelijk. Polissen afgesloten vanaf 2008 kunnen altijd terug naar eigen beheer.

Belangrijk aandachtspunt bij het eventueel terughalen naar eigen beheer, is of er al dan niet sprake is van een garantie. Is er sprake van een garantie, dan wordt deze vaak alleen toegepast op het moment dat de polis expireert. Bij het tussentijds terughalen kan er dus sprake zijn van het vervallen van de garantie. Dit kan nadelig zijn. Onderzoek daarom altijd of tussentijds terughalen naar eigen beheer gunstig dan wel ongunstig is.

Keuze op expiratiedatum

Op expiratiedatum bestaat de volgende keuze:

• Aankoop van een pensioenuitkering bij de verzekeraar van de polis;
• Aankoop van een pensioenuitkering bij een andere professionele verzekeraar;
• Terughalen van de polis naar eigen beheer (polissen voor 2008 indien geen PW keuze)

Eigen beheer is de overkoepelende toezegging. Gezien de huidige lage rentestand is het terughalen naar eigen beheer het meest gunstig. Wordt een uitkering aangekocht, dan is deze “relatief” laag. Beter is dan terughalen naar eigen beheer en 100% gaan uitkeren vanuit eigen beheer.

Mogelijke afschaffing eigen beheer en pensioenpolis

De vraag die gesteld kan worden is wat te doen met de pensioenpolis bij afschaffing eigen beheer. Wat wordt het overgangsrecht, hoe wordt omgegaan met de polis. Wellicht de polis terughalen naar eigen beheer in 2016? Voorsorteren op de mogelijke afschaffing van eigen beheer? Aangezien nog geen concreter voorstel is gedaan door de staatssecretaris is dit thans nog moeilijk aan te geven.

Voor de Adviespraktijk

• Combinatie eigen beheer en verzekerde polis. Geef extra aandacht aan de jaarlijkse pensioenberekening;
• Terughalen polis naar eigen beheer. Kijk goed naar de polis en voorwaarden alvorens terug te halen
• Terughalen op expiratiedatum gezien huidige lage rentestand meestal aan te bevelen
• Hulp nodig? Wij helpen u graag.